ДАЙДЖЕСТ ВКЛАДЧИКА (Выпуск №104/451)

ПРОВЕРЬ СВОЙ БАНК

Новый интернет-ресурс Проверьсвойбанк.рф, запущенный Центром защиты вкладчиков и инвесторов (АНО ЗВИ), позволяет любому желающему получить аналитическую справку об интересующем его российском банке и тем самым снизить свои риски.

Клиенты сервиса имеют возможность получить заключения о состоянии банка по результатам финансового анализа данных официальной отчетности. Заключение будет содержать информацию об отклонениях от оптимальных значений показателей - как установленных регулятором, так и разработанных АНО ЗВИ для оценки кредитных организаций.
 

Система показателей, разработанная АНО ЗВИ, примерно в 3,5 раза чаще, чем система официальных нормативов, позволяет предположить возможную проблемную ситуацию в банке.

АСВ НАЧИНАЕТ ВЫПЛАТУ СТРАХОВОГО ВОЗМЕЩЕНИЯ ВКЛАДЧИКАМ КРЕДИТНОЙ ОРГАНИЗАЦИИ АЙВИ БАНК (АО)

8.06.2017

Департамент общественных связей государственной корпорации «Агентство по страхованию вкладов» (АСВ) сообщает о том, что 9 июня 2017 года начинаются выплаты страхового возмещения вкладчикам кредитной организации Айви Банк (АО) (г. Москва).

Официальное сообщение о месте, времени, форме и порядке приема заявлений на получение страхового возмещения размещено на сайте АСВ (www.asv.org.ru, раздел «Страхование вкладов/Страховые случаи»), а также публикуется 9 июня 2017 года в газете «Московская правда».

 Прием заявлений о выплате возмещения по вкладам и иных необходимых документов, а также выплата возмещения осуществляются через АО «Россельхозбанк», действующее от имени АСВ и за его счет в качестве банка-агента, в течение года с 9 июня 2017 года по 10 июня 2018 года. C 11 июня 2018 года прием заявлений, иных необходимых документов и выплата возмещения будут осуществляться либо через банк-агент, либо АСВ самостоятельно, о чем будет сообщено дополнительно.

 Согласно полученному реестру обязательств Айви Банк (АО) за выплатой страхового возмещения на сумму около 1,09 млрд руб. могут обратиться порядка 1,8 тыс. вкладчиков.

 «ЭЛ БАНК» ТРЕБУЕТ У ЯКУТСКИХ КОМПАНИЙ ПОЛТОРА ЦЕНТНЕРА ЗОЛОТА

9.06.2017

Тольяттинский «Эл банк» подал в арбитражный суд республики Саха четыре иска против якутских золотодобывающих компаний. Среди ответчиков – «Оймяконская золотопромышленная компания», артель старателей «Тал», «Альчанец» и национальная артель старателей народов Севера «Сулус». Подробности – в материале «ФедералПресс».

Истец требует погашения долгов по кредитным договорам. Общая сумма четырех исков, поданных в мае 2017 года, составляет 510,4 млн рублей. Примечательно, что в каждом иске в качестве заложенного имущества компаний-ответчиков фигурирует золото: шесть позиций общей массой 157 кг.

 По данным ЕГРЮЛ, всеми четырьмя якутскими фирмами руководит один человек – Дмитрий Становов. В отношении «Сулуса», «Альчанца» и «Оймяконской золотопромышленной компании» ранее были поданы иски о банкротстве.

 Ранее «Оймяконская золотопромышленная компания» и «Альчанец» уже упоминались в связи со сложными отношениями между владельцем «Эл банка» Анатолием Волошиным и его бывшим партнером Александром Носоревым.

 В 2006 году банкиры всерьез заинтересовались добычей золота. Ради этого они создали компанию «Голден Индигир Групп» («Голд Ин») и открыли филиал «ФИА-банка» в якутском поселке Усть-Нера. В 2011 году Волошин и Носорев разошлись: первый сосредоточился на развитии «Эл банка», второй оставил себе «ФИА-банк». Общий «золотой» бизнес также пришлось делить. Анатолий Волошин продал акции «Голд Ин», шли разговоры и о продаже его доли в компании, но в реестре юрлиц он до сих пор значится, как единственный учредитель. К слову, «Голд Ин» - один из учредителей «Оймяконской золотопромышленной компании», с которой сейчас судится «Эл банк».

 Дела Александра Носорева и Анатолия Волошина после тяжелого «расставания» шли по одинаковому сценарию. Отзыв лицензии у «ФИА-банка» в начале апреля 2016 года спровоцировал панику среди вкладчиков тольяттинских банков, что через месяц привело к краху «Эл банка». После того, как «ФИА-банк» лишился лицензии, АСВ опубликовало отчет, согласно которому, компания Носорева кредитовала якутские золотые прииски на миллиарды рублей. В списках компаний-должников были все те же артель старателей «Тал», «Оймяконская золотопромышленная компания» и «Альчанец».

 Якутскую компанию «Альчанец» считают аффилированной Волошину, но прямых указаний на это обнаружено не было.

 то Анатолий Волошин потерял контроль над «Эл банком» после отзыва лицензии в мае 2016 года. Независимый финансовый аналитик Илья Липкинд полагает, что руководство структуры, назначенное Агентством по страхованию вкладов, взыскивает непогашенные долги перед банком. «Топ-менеджеры и акционеры банков часто кредитуют свои же компании через собственный банк. Это распространенная практика», - сказал он.

ТИНЬКОФФ БАНК РАЗМЕСТИЛ ЕВРОБОНДЫ ВПЕРВЫЕ ЗА ЧЕТЫРЕ ГОДА

9.06.2017

Тинькофф банк разместил бессрочные субординированные евробонды на $300 млн, говорится в рассылке для инвесторов, имеющейся в распоряжении ТАСС.

 Ставка купона составила 9,25%, она несколько раз была снижена с 9,75% в ходе заполнения книги заявок. Спрос на бумаги превысил предложение втрое.

 Бонды будут включены в добавочный капитал банка первого уровня. По бумагам предусмотрен колл-опцион (право эмитента выкупить актив по определенной цене в будущем) через пять лет и три месяца.

 Организаторами выпуска стали J. P. Morgan, UBS, BCP Securities, BCS Global Markets, Pareto Securities, инвесткомпания "Регион" и "Ренессанс Капитал".

 Одновременно банк 31 мая объявил, что выкупает субординированные евробонды с погашением в 2018 году. Это выпуск на $200 млн с доходностью 14% годовых, бумагами на $40 млн владеет сам Тинькофф банк и связанные с ним структуры.

 Заявки принимаются до 8 июня. Банк выкупит бумаги по цене $1107,5 за облигацию за $1000 номинала. Этот выпуск банк разместил в ноябре 2012 года, это был последний выход банка на международные рынки капитала.

 Днем ранее представитель банка сообщил ТАСС, что Тинькофф банк видит сейчас хорошее окно для увеличения капитала на выгодных условиях.

РУБЛЬ В ПЛЮСЕ БЛАГОДАРЯ ЭКСПОРТЕРАМ И НИЗКОМУ СПРОСУ НА ВАЛЮТУ

9.05.2017

Рубль в плюсе за счет продаж валютной выручки по выгодному для экспортеров курсу при одновременно низком локальном спросе на валюту, при этом итоги заседания ЕЦБ привели к разной скорости роста рубля к доллару и евро, а обновление нефтью одномесячных минимумов в четверг оказалось малозаметным фактором.

 "В курсе рубля сейчас учитывается не нефть, а высокие текущие российские ставки, и непонятно, при каком падении нефти нерезиденты начнут выходить из рублевых активов. В их понимании в России политическая стабильность и признаки экономического роста, а нефть может и возобновить рост. Сегодня продаж (валюты) от нерезидентов не было, но выше 57 за доллар много продавали экспортеры", — сказал дилер крупного западного банка.

 Поддержкой рублю остается фактор сезона дивидендных выплат, в первой части которого экспортеры продают валюту для расчетов с акционерами, а также нежелание иностранных инвесторов выходить из высокодоходных российских госбумаг, которые уже на следующей неделе могут утратить часть своей привлекательности для инвесторов после ожидаемого сужения дифференциала ставок ФРС-ЦБР.

 Отмечая низкий спрос на валюту, дилер крупного западного банка предположил влияние эффекта от импортозамещения.

 При текущей нефти пока возможный диапазон 56,50-57,50 рубля за доллар", — сказал он.

 Нефть марки Brent растет с начала дня на 0,1 процента после четырехпроцентного обвала накануне после данных о неожиданном росте запасов в США и тестирования уже сегодня одномесячного минимума $47,56. Текущие котировки — $48,10 за баррель Brent.

 "Интерес к рублю может продолжить снижение по мере насыщения рублевым риском и разрешения интриги с предстоящим заседанием ЦБ. По нашему мнению, эти факторы могут стать триггером для возврата курса к 58-59 рублям за доллар в ближайший месяц и выше 60 рублей в ближайшие три месяца", — полагают аналитики Росбанка.

 Большинство участников рынка по-прежнему уверено в повышении ставки по доллару США до 1,00-1,25 процента годовых по итогам заседания Федрезерва 13-14 июня. От российского же Центробанка большинство аналитиков ждет снижения 16 июня ключевой ставки на 25 базисных пунктов до 9,00 процентов годовых.

 ЕЦБ сегодня сохранил ключевую ставку на нулевом уровне. Он отказался от фразы о возможности дальнейшего снижения ставок в случае необходимости, но повторил, что его ставка, как ожидается, останется на рекордном минимуме в течение длительного времени, значительно дольше, чем программа скупки активов.

 На этом фоне евро отметился на недельном минимуме $1,1193, сейчас — $1,1222, и доллар дорожает здесь на 0,3 процента.

У НАС СЕЙЧАС НЕ ДЕВАЛЬВАЦИЯ, А НЕКИЕ МЕТАНИЯ ЦЕНТРОБАНКА ВОКРУГ РУБЛЯ

8.06.2017

Портал Banki.Ru в ходе круглого стола, в котором приняли участие «ученые мужи» финансового рынка и банкиры, попытался ответить на вопрос — нужна ли экономике страны и банковской системе девальвация отечественной валюты. Мнения выступающих сошлись лишь в одном вопросе — курс рубля будет снижаться до конца года, и доллар дойдет «рублей до 65».

 Круглый стол по теме «Девальвация рубля — риски для экономики, риски для банков» состоялся 8 июня 2017 года в отеле «Метрополь» в Москве. Модератор заседания круглого стола, глава Национального рейтингового агентства (НРА) Виктор Четвериков отметил, что несмотря на провозглашенный Банком России тренд на дедолларизацию финансовой системы страны, до сих пор 25-30% активов наших банков номинированы в иностранной валюте.

 И до сих пор не понятно, что такое девальвация для страны в макромасштабе — возможность для роста промышленности, или беда для населения.

 Девальвация рубля происходит ежедневно, иногда на 1-2 копейки в день, а временами на 20-30, отметил заведующий кафедрой фондовых рынков и финансового инжиниринга факультета финансов и банковского дела РАНХиГС Константин Корищенко. Опасность для финансовой системы заключается в том, что благодаря высокой ставке Центрального Банка на отечественный рынок государственного долга пришли большие объемы иностранного спекулятивного капитала. И когда начнется отток этого капитала — тогда и объем активов в банковской системе тоже схлопнется. По мнению Корищенко, цена на нефть и спекулятивные деньги — это залог того курса рубля, который мы сейчас имеем. Приток средств иностранцев на рынок госбумаг уже остановился — это видно по сбоям в размещении облигаций Минфином на недавних аукционах, поэтому и девальвация рубля неизбежна.

 Василий Солодков, директор банковского института Высшей школы экономики, сообщил, что есть две популярные точки зрения на то, какой должна быть валюта любой страны — сильной или слабой. Первая точка зрения гласит, что государство должно регулировать валютный курс и валюта должна быть слабой. Вторая точка зрения заключается в том, что курс должен сам себя регулировать. Но для притока в России средств иностранных инвесторов в нашем государстве должна быть два фактора — низкая инфляция и хороший инвестиционный климат. Над снижением инфляции работает Центральный банк, и делает это пока весьма успешно. Но вот инвестиционный климат в России был всегда плоховат, а сейчас он еще и ухудшается. А принцип импортозамещения, на который сделала ставку наше правительство, не может быть успешным — об этом говорит весь опыт существования СССР и стран пост-советского пространства. «И если право собственности у нас нарушается, то никаких долгосрочных инвестиций в России не будет, несмотря на низкую инфляцию», — резюмировал Василий Солодков.

 Главный аналитик Росбанка Евгений Кошелев напомнил, что мы живем в ситуации неопределенности — что же делать с курсом — со стороны Банка России. Так, в 2014 году ЦБ отошел от политики поддержания курса, в 2015 году регулятор наращивал золото-валютные резервы, а теперь сигналы ЦБ рынку не очень ясны. Кошелев считает, что реакция Банка России на внешние риски всегда запаздывает. Если ЦБ сейчас будет проводить девальвацию и держать курс доллара выше 60 рублей, например, если нефть упадет ниже $ 40 за баррель, и carry-trade развернется, то это тоже будет поздняя реакция на изменения расстановок сил на рынке.

 Кроме того, полагает Кошелев, крепкий курс — это предпосылка для надувания нового пузыря на рынке недвижимости и застоя в производстве определенных товаров внутри России. «И в этой ситуации постоянных переломных траекторий нет балансирующего курса Банка России, который привязывал бы ставку ЦБ к реальной экономике», — считает аналитик.

 В итоге мнения всех выступающих сошлись на том, что курс рубля будет ослабевать, и к концу года доллар будет стоить примерно 62-65 рубля. «Хорошо, что не 80, как мы это видели в конце 2014 года», — резюмировала главный редактор Banki.Ru Наталья Романова.

СТАВКА БОЛЬШЕ ЗА «ЖИЗНЬ»

9.05.2017

Крупные банки до сих пор предлагают вклады под 9–10% годовых на умеренные суммы. Кому и при каких условиях доступны такие вложения.

 Ставки банковских вкладов находятся на многолетних минимумах. Максимальные доходности рублевых депозитов в десятке крупнейших банков даже для очень состоятельных клиентов не превышают 8,5% годовых, а их среднее значение опустилось в конце мая до исторического максимума – 7,58%, по подсчетам ЦБ.

 Но некоторые банки – крупные и не очень (среди них есть и представители топ-10) – до сих пор предлагают депозиты под 9% годовых и выше. Минимальные суммы вкладов при этом вполне демократичные: 30 000–1 млн руб. (см. таблицу). Такие вклады доступны не всем, а лишь тем, кто приобретет в банке программы накопительного либо инвестиционного страхования жизни (НСЖ или ИСЖ) страховой компании из числа партнеров банка.

 Есть они не у каждого банка – агента страховщиков жизни. Страховые вклады действуют не первый год, например, в Газпромбанке, Бинбанке, Промсвязьбанке, «Юникредит банке», Ситибанке. А вот в Сбербанке такого продукта сейчас нет, сообщили в пресс-службе госбанка.

В этом году страховых вкладов стало больше. В марте такой депозит появился у банка «Ренессанс кредит», в конце мая – в банке «Зенит», в июне – в «НС банке». «Глобэкс банк» планирует внедрить вклад с ИСЖ в июле-августе, сообщила его пресс-служба.

 Сейчас «страховые» проценты в среднем составляют 8–10% годовых. Это на 1–2 процентных пункта выше доходности базовых вкладов банка при прочих равных условиях.

 Но зафиксировать повышенную ставку по вкладу, а потом расторгнуть страховой договор, скорее всего, не получится. На этот случай у некоторых банков действует своеобразная защита. Например, по условиям страхового вклада в банке «Зенит» клиент, досрочно расторгающий договор страхования, получает доход от вклада в размере 0,1% годовых.

 Практически у всех банков максимальные суммы «страховых» вкладов с повышенными процентами привязаны к размеру страхового взноса. Чаще всего вклад открывается на сумму не более единовременного взноса в ИСЖ либо 2–5 годовых взносов в НСЖ.

 Как правило, речь идет о рублевых вкладах, но Бинбанк открывает их и в долларах: на полгода – под 2,25–2,5% годовых, «Юникредит» – под 2–3% в зависимости от срока.

 Обычно страховые вклады не длиннее одного года. Но «Юникредит банк» готов принять деньги покупателей полисов также на 735 и 1800 дней под 8% годовых с капитализацией дохода. Зачастую банки ограничивают не только срок самого вклада, но и период, когда застрахованный клиент может его открыть, 3–5 днями с момента приобретения полиса.

 Все эти вклады застрахованы наряду с обычными депозитами физических лиц и индивидуальных предпринимателей.

 Появление свежих «страховых» вкладов директор департамента пассивных, страховых и инвестиционных продуктов банка «Открытие» Вадим Погосьян объясняет так: «На фоне снижения ставок банковских депозитов спрос клиентов на высокий доход не пропал, и люди готовы покупать долгосрочные инструменты для получения повышенных ставок по вкладам». Он признает, что банки охотно используют повышенную ставку «страхового» вклада в маркетинговых целях.

 Назначая повышенную ставку, банк, по сути, делится с вкладчиком частью своей агентской комиссии за договоры ИСЖ и НСЖ, объясняет представитель Бинбанка.

 Сам по себе такой «страховой» вклад даже под повышенный процент вряд ли подтолкнет множество клиентов купить долгосрочный полис, а вот приятным дополнением определенно служит, признаются банкиры. По крайней мере, многим покупателям страховок он нравится. Например, в Бинбанке примерно 30% клиентов, оформляющих ИСЖ, и 60% клиентов, оформляющих НСЖ, открывают «Вклад в будущее». В Промсвязьбанке «страховым» вкладом пользуются около 50% покупателей полисов, рассказали в пресс-службе банка.

 Спрос на эти депозиты определенно существует, их доля в продажах стабильна, но несущественна, признает управляющий центром развития вкладных и комиссионных продуктов Азиатско-Тихоокеанского банка Виктор Курнаков. По его прогнозам, ставки «страховых» вкладов будут снижаться вместе с остальными и к концу года превысят доходность классических депозитов в среднем на 0,5% годовых.

ПРАВИТЕЛЬСТВО ВЫСТУПИЛО ПРОТИВ УЧАСТИЯ АСВ В СТРАХОВАНИИ ИНДИВИДУАЛЬНЫХ ИНВЕСТСЧЕТОВ

8.06.2017

Правительство выступило против участия Агентства по страхованию вкладов (АСВ) в страховании индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС), сообщил журналистам замглавы Минфина Алексей Моисеев.

 Правительство поддержало принятие законопроекта о страховании средств на ИИС. В текущей версии проекта говорится, что страхование будет обеспечивать АСВ. По словам Моисеева, правительство в своем отзыве согласилось с позицией Минфина, что ИИС не должны страховаться за счет государственных средств.

 «Правительство поддерживает с учетом доработок ко второму чтению этот законопроект. Мы против, чтобы (страхованием. — RNS) занимался АСВ, чтобы не возникало иллюзии, что государство поддерживает эту историю материально», — рассказал Моисеев.

 Страхование должно быть основано на принципах самофинансирования, когда формированием страхового фонда будет заниматься брокер, отметил замглавы Минфина.

 «ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТОРЫ ПОНЯЛИ, ЧТО РАНО УШЛИ»

09.06.2017

Глава Sberbank CIB, корпоративно-инвестиционного бизнеса Сбербанка, Игорь Буланцев — о том, что зарубежный капитал начал активно возвращаться в Россию.

 Последние два года были очень непростыми для российский компаний, экономики и инвестиционных банков. Им пришлось искать возможности работы в условиях санкций и крайне высоких процентов, которых инвесторы требовали за свои вложения в российские активы. 2017 год стал точкой разворота: доходности по рублевым облигациям опускаются к историческим минимумам, рынки оживают, и потоки капитала вновь устремляются в Россию.

 Ситуация на кредитном рынке стала совершенно другой. В начале прошлого года в банковском секторе наблюдался недостаток ликвидности, клиенты нуждались в финансировании. Но уже во второй половине 2016 года тренд изменился принципиально: ликвидность на рынке стала избыточной, маржа резко сократилась и рынок из рынка продавца превратился в рынок покупателя. Кроме того, конец прошлого года — начало этого ознаменовались очень активным открытием рынков капитала. В дополнение к оживлению на рублевом рынке открылся рынок евробондов. В I квартале, в апреле, было очень много выпусков, рынок просто взорвался, спрос был очень большой. И наша задача во всей этой ситуации — продолжать оставаться с клиентами, поддерживать их. А там, где можем, мы поддерживаем собственными ресурсами, выдаем кредиты, очень разные. Мы увидели за этот год усложнение кредитного рынка, переход от plain vanilla (инструмент, выпущенный на обычных условиях. — «Известия») к проектному финансированию, структурированным кредитам.

 За конец 2014 — начало 2015 года горячие деньги ушли из России, а какое-то количество лимитов инвесторов на Россию было порезано и, наверное, порезано сильнее, чем того требовали объективные обстоятельства. Россия все-таки является, с учетом той стабилизации, которую мы видим, привлекательной. Россия стала менее горячей темой для обсуждения, инвесторы стали возвращаться, переосмысливать свои лимиты на Россию и увидели, что размер риска, который есть, недостаточен. Это можно посмотреть по разным факторам, начиная, допустим, с доли вложений в государственные облигации, которые прошли какую-то нижнюю точку и сейчас доля вложений иностранных инвесторов в ОФЗ выше 30%. Это очень большие цифры. Все эти факторы привели к тому, что инвесторы начали возвращаться. Они просто поняли, что рано ушли. Мы видим, что еще есть возможность для увеличения потока иностранных инвестиций.

ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТОРЫ ВНОВЬ ЗАИНТЕРЕСОВАЛИСЬ РУБЛЕВЫМИ ЕВРОБОНДАМИ

9.06.2017

После четырехлетней паузы российские компании активизировались в привлечении средств от нерезидентов на рынке рублевых еврооблигаций. Возрождению спроса иностранцев на российский корпоративный долг, оформленный по международному праву в рублях, способствует снижение волатильности национальной валюты, отмечают эксперты.

 «В настоящее время мы отмечаем особую активность на рынке долгового капитала, где в том числе возрождаются отдельные инструменты. Если последние несколько лет российские компании делали евробонды (в основном в долларах) и рублевые биржевые облигации, то теперь возвращаются рублевые евробонды. Инструмент в этом году получает новую жизнь», — сообщила РБК Елена Титова, возглавляющая бизнес UBS в России и СНГ. «Миллиардные фонды смотрят на развивающиеся рынки, на долговые инструменты, в том числе и на рублевые евробонды», — добавила она.

 «Общая стабильность и выход компаний из кризисного состояния при сохранении относительно высоких рублевых ставок будут привлекать иностранцев к покупкам качественного корпоративного долга в рублях», — соглашается и исполнительный директор по рынкам долгового капитала Райффайзенбанка Александр Булгаков.

 Опрошенные РБК эксперты ожидают еще несколько выпусков рублевых евробондов до конца года. «Выпуски рублевых евробондов в этом году точно будут», — соглашается управляющий директор «БКС Глобал Маркетс» Алексей Куприянов. По его мнению, эмитентами станут высококачественные заемщики из числа корпораций и банков. Размещения будут проводить крупные компании с рейтингом от BB- по международной шкале, работающие на внутреннем рынке и нуждающиеся в привлечении рублевых займов. О своих планах разместить рублевые евробонды осенью уже объявляла недавно «РусГидро» — на 10–15 млрд руб. для замещения текущей задолженности.

 Ключевую роль в охлаждении инвесторов к покупке рублевых евробондов российских компаний сыграла усилившаяся после 2013 года волатильность рубля. Она резко возросла в 2014–2015 годах, напоминает главный экономист Евразийского банка развития Ярослав Лисоволик. Сейчас, когда мы наблюдаем стабильность рубля даже в условиях значительного падения цен на нефть, инвестиции в рублевые активы, в том числе евробонды в российской валюте, снова привлекательны, отмечает он. «Наблюдающееся снижение волатильности рубля привлекает иностранных инвесторов», — соглашается директор департамента рынков долгового капитала Росбанка Антон Кирюхин.

 Для эмитентов рублевых еврооблигаций их выпуск не сопряжен с валютным риском в отличие от выпуска евробондов в валюте. «Компания получает выручку в рублях и выпускает долговые обязательства в рублях», — поясняет Лисоволик.

 Однако выпускать рублевые евробонды резонно только в том случае, если эмитент ориентируется на достаточно большой объем выпуска, который не может быть обеспечен только российскими инвесторами, отмечают банкиры. Ведь по сравнению с размещением на внутреннем рынке еврооблигации в рублях несут за собой достаточно большие накладные расходы — как правило, они выше примерно в 20 раз, чем при внутреннем размещении, подсчитал Антон Кирюхин.

 Эксперты напоминаеют и о конъюнктурных рисках — уже для инвесторов (снижение цен на нефть, резкий отток капитала, что может ослабить рубль и снизить отдачу от инвестиций в такие бумаги), не говоря о сохраняющихся политических и геополитических факторах, которые могут повлиять на динамику цен на рублевые еврооблигации.

ДУМА РАССМОТРИТ ВОПРОС О ПРОДЛЕНИИ ПОЛНОМОЧИЙ НАБИУЛЛИНОЙ НА ПОСТУ ГЛАВЫ ЦБ

9.06.2017

Госдума в пятницу на пленарном заседании рассмотрит вопрос о продлении полномочий главы ЦБ Эльвиры Набиуллиной.

 Набиуллина руководит Банком России с 24 июня 2013 года. Президент РФ Владимир Путин 22 марта представил кандидатуру Набиуллиной в Госдуму для продления полномочий на посту главы ЦБ на новый срок. В случае продления полномочий она будет занимать пост главы Банка России еще пять лет.

 5 июня комитет Госдумы по финрынку рекомендовал нижней палате парламента переназначить Набиуллину главой ЦБ на новый срок.

 Одновременно Госдума заслушает доклад Набиуллиной, которая будет представлять отчет о деятельности Банка России за 2016 год. Комитет Госдумы по финрынку рекомендовал нижней палате парламента принять отчет к сведению.

 В своем заключении комитет высоко оценил политику ЦБ по защите и обеспечению устойчивости рубля, развитию и укреплению банковской системы РФ, обеспечение стабильности и развитию национальной платежной системы, развитию финансового рынка РФ.

 "Комитет отмечает положительную динамику качества ежегодно предоставляемых отчетов. В представленном документе улучшено содержание и оптимизирована структура, расширены подходы к состоянию российской и мировой экономики в 2016 году и анализу ситуации на финансовых рынках, что создает благоприятное информационное поле, способствующее представлению более полной и доступной информации о выполнении Банком России возложенных на него функций", - говорится в заключении комитета.

ЗАЧЕМ НУЖНА «НАЦИОНАЛЬНАЯ КРИПТОВАЛЮТА»

9.06.2017

Небольшой сенсацией стало заявление заместителя председателя Центрального банка Ольги Скоробогатовой о том, что в конце концов в России появится своя «цифровая валюта». Поскольку представитель ЦБ не сообщил подробности, многие терялись в догадках, о чем идет речь, и даже высказывалось предположение, что предвидится появление какой-то новой денежной единицы. Поскольку карта «Мир» должна сыграть роль «русской Визы», никто не удивится, что может встать вопрос и о появлении «русского биткоина» – тем более что президент страны «заболел цифровой экономикой».

 Однако вряд ли эмиссионный банк страны будет конкурировать сам с собой, создавая параллельно рублю другую валюту. Речь идет только о том, чтобы расчеты с безналичными рублями могли существовать в системе распределенных реестров.

 Бывший зампред ЦБ, заведующий кафедрой фондовых рынков и финансового инжиниринга РАНХиГС Константин Корищенко отмечает, что «национальная криптовалюта» – скорее фигура речи. Если внимательно изучить то, что сказала зампред ЦБ, можно понять, что она имела в виду сохранение рубля в качестве национального платежного средства и его перевод на иную форму обращения.

 Как раз для изучения возможности применения распределенных реестров Центробанком создана Асоциация «ФинТех». Как рассказал «Инвест-Форсайту» руководитель рабочей группы развития технологии распределенных реестров (блокчейн) Ассоциации «ФинТех» Алексей Архипов, в рамках Ассоциации разрабатывается технология «Мастерчейн» – именно она может стать основой инфраструктуры, на которой будет тестироваться возможность реализации национальной цифровой валюты.

 «Если взглянуть на международные рынки, мы увидим, что практически все финансовые регуляторы проводят исследования по возможности создания национальных цифровых валют. Но нужно понимать, что предстоит долгая работа, потому что, с одной стороны, это выгода, но, с другой, – новые типы рисков, которые следует оценить», – объяснил Архипов.

 Само по себе появление новой среды для электронных расчетов еще не является чем-то революционным, и потому может встать вопрос: зачем вообще все это нужно, стоит ли овчинка выделки? По умолчанию считается, что важнейшее достоинство блокчейна – надежность и защищенность от хакерских атак. В апреле этого года «Ак Барс Банк» совместно с консалтинговой компанией ForkLog Research представил публичное исследование «Блокчейн как способ решения ряда задач банковской системы», в котором объяснялось, что применение виртуальной валюты, построенной на технологии распределённого реестра, существенно повышает скорость, безопасность, прозрачность и снижает стоимость транзакций.

 Константин Корищенко отмечает, что положительными последствиями построения расчетов на базе блокчейна будет повышение надежности и создание независимой системы, которая могла бы поддерживаться не только Центральным банком, как сегодня, но и всей банковской системой. Однако у системы может быть одна существенная особенность: она не будет в каком-то смысле подконтрольна Центральному банку – и пути ее развития будут, в общем-то, определяться рынком, а не государством.

 Именно неконтролируемость может стать важнейшим камнем преткновения, мешающим тому, чтобы руководители Банка России вошли в число «блокчейн-энтузиастов». Как отмечает председатель правления IVenturer Foundation RUS Алексей Олин, перед ЦБ и рабочей группой стоит чрезвычайно нетривиальная задача: локализовать децентрализованное и найти способ контроля и мониторинга системы, не предусматривающей вмешательства извне – ибо криптовалюта по своему определению не имеет территориальных границ и не предполагает «администрирования». При этом крайне важно, чтобы решение было удобным и не лишило криптовалюту ее преимуществ.

 Впрочем, Константин Корищенко отмечает, что блокчейн позволил бы расширить функционал платежной системы: та могла бы позволить фиксировать и передавать более сложные документы, связанные с платежами. То есть платежная система обеспечивала бы оборот не только денег, но и связанных с системой контрактов.

 Отдельный вопрос – для кого будет предназначена внедряемая ЦБ платежная блокчейн-система. Вероятно, начнется все с обслуживания межбанковских расчетов – поскольку именно они будут находиться в центре внимания регулятора. Но если платежной системой будут также пользоваться организации и физические лица, ее последствия могут оказаться гораздо более глубокими, чем просто появления более надежных расчетов.  Как отмечает региональный директор инвестиционной социальной сети eToro в России и СНГ Павел Салас, если все расчетные операции будут фиксироваться в блокчейне, то та же налоговая служба будет иметь доступ к этой информации, и возникнет возможность удержания налогов в автоматическом режиме. Таким образом, денежные операции станут открытыми. Более того: возникнут предпосылки  к уходу банков и карточных систем с платежного рынка.

 Когда же можно ожидать появления крипторубля? Алексей Архипов из Ассоциации «ФинТех» заявил «Инвест-Форсайту», что «это вопросы среднесрочной или долгосрочной перспективы».

 Роман Кузнецов, говоря о предварительных условиях появления блокчейн-расчетов, указывает, что, во-первых, Центробанком должно быть принято политическое решение, во-вторых, должны быть найдены ресурсы, с помощью которых эта система будет создаваться, и, в-третьих, должен быть найден тот интеллектуальный и технологический центр, который мог бы это реализовать.

 «Считаю необходимым всем участникам ‎рынка работать над возможными решениями и активами для блокчейна, чтобы эти разработки были не внешними, а еще и российскими, – говорит Станислав Машагин, генеральный директор инвестиционной компании «ВолгаКапитал». – Блокчейн-рубль, например, могло бы создать Правительство России. Роснефть могла бы выпустить актив, обеспеченный своей добычей нефти. Все, что угодно. Россия – страна с богатыми ресурсами. Невероятный прорыв может случиться, если мы будем генерировать цифровые ресурсы в блокчейн и финансировать свою экономику этими ресурсами. Мы просто забудем о долларах и долгожданных иностранных инвестициях, они станут более не нужны. Россия не должна упустить свой шанс сидеть за этим столом. Я считаю, за этим будущее».

МИНФИН ПРЕВРАТИТ БИТКОИНЫ ИЗ ДЕНЕГ В ТОВАР

8.06.2017

Минфин предлагает приравнять виртуальную криптовалюту к «иному имуществу», обложить ее соответствующими налогами и одновременно обезопасить от использования в нелегальных целях.

 Об этом рассказал журналистам заместитель министра финансов Алексей Моисеев в кулуарах Госдумы, передает корреспондент РБК. Эти предложения должны поступить в правительство в течение полутора месяцев.

 «Сейчас есть разные юридические концепции — как определить биткоин. Мы рассматриваем определение биткоина как «иное имущество», — сказал Моисеев.

 Если биткоин называть деньгами, то возникнет валютный контроль, но непонятно, зачем он нужен, потому что биткоин — это иностранная валюта, отмечает Моисеев. Кроме того, придется вводить антиотмывочное регулирование, в частности нужно будет применять норму «знай своего клиента», учет транзакций, норму обмена биткоина на наличные», — объяснил он желание Минфина считать криптовалюту имуществом.

 правительство и ЦБ волнует также вопрос отмывания и финансирования терроризма посредством биткоинов. «Сейчас, к сожалению, биткоины используются в нелегальных транзакциях. В Европе чуть ли не 80% таких операций в соответствии с отчетами европейских регуляторов нелегальные. Кто-то покупает биткоины за наличные деньги, этот биткоин потом переуступается, а потом продается за наличные деньги. Деньги отмыты», — поясняет схему Моисеев.​

 Для борьбы с этим продавец и покупатель должны быть идентифицированы. Замминистра финансов не дал точного ответа на вопрос о том, как это будет происходить. Он лишь сказал, что идентификация при покупке и продаже будет регулироваться антиотмывочным законом 115-ФЗ, в рамках которого удостоверить личность необходимо при операциях от 40 тыс. руб.

 Впрочем, пользователей биткоинов ждут не только рестрикции со стороны российских финансовых властей.

 Еще одна инициатива — это защита прав пользователей биткоинов как потребителей финансовых услуг, рассказал Алексей Моисеев.​ «Права покупателей биткоина должны быть защищены. Иными словами, если покупатель заключил договор о поставке биткоинов, права его должны быть защищены — товар должен быть поставлен. А если товар не поставлен, покупатель смог бы пойти в ЦБ или в суд, где его права будут защищены», — уточнил Моисеев.

В РОССИИ СОЗДАДУТ НАЦИОНАЛЬНУЮ БИОМЕТРИЧЕСКУЮ ПЛАТФОРМУ

9.06.2017

В России создадут Национальную биометрическую платформу, которая поможет минимизировать риск мошенничества при совершении дистанционных банковских операций.

 Пока буду использовать минимальный набор биометрических данных: изображения лица и/или записи голоса. В дальнейшем список биометрических параметров может быть расширен (радужная оболочка глаза, рисунок вен ладони или отпечаток пальца), что повысит удобство их использования, отмечается в сообщении Ростелекома. Эта госкомпания станет оператором данной платформы.

 Биометрическая идентификация будет завязана с Единой системой идентификации и аутентификации (портал госуслуг) для дистанционного открытия счетов и оказания иных банковских услуг. Пилотный проект реализуется при поддержке Минкомсвязи и Центробанка.

КОЛЛЕКТОРАМ НЕ ОТДЫХАЕТСЯ В КРЫМУ

9.06.2017

Попытка коллекторов взыскать с крымчан их долги перед украинскими банками обернулась скандалом и вызвала волну штрафов. Порядок работы с этими долгами урегулирован на законодательном уровне и предусматривает участие в процессе Фонда защиты вкладчиков (ФЗВ). Список взыскателей, купивших долги, появился на сайте ФЗВ в 2016 году, сейчас в нем четыре компании, из которых в федеральном реестре состоит лишь одна.

 Сообщение о наложении штрафов на коллекторов, взыскивавших с крымчан их долги перед украинскими банками, опубликовано на сайте Крымфиннадзора. "Вопрос погашения кредитов, выданных украинскими банками, действовавшими на территории Республики Крым до 18 марта 2014 года, на сегодня остается одним из самых актуальных",— отмечается в сообщении.

 Федеральный закон 422-ФЗ принят в конце 2015 года. Он определил порядок погашения долгов крымчан перед украинскими банками, самостоятельно или по требованию Нацбанка Украины покинувшими полуостров после его присоединения к России. По закону, требовать погашения долга могут только российские юрлица, которые приобрели (и могут подтвердить этот факт) долги у украинских банков.

 Прежде чем заняться возвратом, компания, выкупившая у украинского банка долг, должна пройти аккредитацию в ФЗВ: раскрыть на сайте фонда информацию о реальных владельцах и выдержать проверку деловой репутации. Первые взыскатели получили аккредитацию спустя год после принятия закона. Исходно ФЗВ зарегистрировал три компании: ООО "ЮК "Правовые инициативы"" (Краснодар), АО "Фондовый конверс-центр" (Москва) и ООО "ДиДжи Финанс Рус" (Санкт-Петербург). По данным ФЗВ, в целом они скупили долги почти на 1 млрд руб. Сейчас список взыскателей пополнился ООО "Лед Технологии Групп", которое контролируют два физлица. Объем долгов, приобретенных ООО, не указан. Получить комментарии ФЗВ "Ъ" вчера вечером не удалось.

 В Крымфиннадзоре не смогли уточнить, какие именно нарушения были выявлены в работе коллекторов. По словам источников "Ъ", поступали жалобы на некорректные методы работы взыскателей с должниками, в частности запугивание. В России работу агентств, занимающих взысканием долгов граждан, с 1 января регулирует Федеральная служба судебных приставов (ФССП). Она же ведет реестр взыскателей. Тем, кто не кредитор и не входит в реестр, взыскивать долги запрещено (штраф от 200 тыс. до 2 млн руб.). Из четырех крымских взыскателей в реестре ФССП лишь ООО "ДиДжи Финанс Рус".

 Из сопоставления статистики ФССП и Крымфиннадзора видно, что в Крыму внимание к взыскателям особенно пристальное. Так, в реестре ФССП зарегистрировано более 120 взыскателей, за январь--апрель служба вынесла более сотни административных протоколов. В Крыму работают всего четыре компании, в отношении которых вынесено более 25 постановлений. В Крыму исходно власти занимали жесткую позицию, выступая против коллекторов, говорит Кирилл Яковенко из ИК "Алор", не удивительно, что даже те, кто прошел аккредитацию ФЗВ, находятся под пристальным контролем.

ТЕЛО КРЕДИТА: БАНКИ ЗАРАБАТЫВАЮТ НА СЕКСЕ

9.06.2017

Казалось бы, где эротика и секс, а где банки и вклады с кредитами. Где-где? В рекламных роликах и календарях. Банки.ру выяснял, как финансисты привлекают клиентов с помощью эротики и у кого получается лучше. А что, лето — время экспериментов.

 Банки нечасто балуют публику двусмысленными видео. Но и про банки есть что посмотреть любителям горячего видеоконтента.

 Экспериментировать с «пряными» рекламными роликами кредитные организации начали еще несколько лет назад. До сих пор у многих на слуху несколько видео Альфа-Банка, связанных общей идеей. Помните ТВ-рекламу, в которой красивая брюнетка заходит в лифт с мужчиной и спрашивает, идет ли ей платье, а получив отрицательный ответ, снимает его? Это был один из роликов, снятых в рамках рекламной кампании Альфа-Банка «Честным быть выгодно».

 Пожалуй, сейчас лидером на поприще рекламы с эротическим уклоном можно назвать Тинькофф Банк. Так или иначе, но намек на секс периодически проскальзывает во многих его роликах.

 Еще в 2011 году кредитная организация выпустила ролик с голыми манекенами и даже надувными куклами из магазина вполне определенной направленности. Лозунг ролика гласил: «Дальше действовать будем мы!» Создатель банка Олег Тиньков даже провел отдельную презентацию этого рекламного видео для банковского рынка и журналистов. Для создания ролика была использована песня группы «Кино» «Дальше действовать будем мы» авторства Виктора Цоя. Банк выкупил права на эту песню.

 «Мы не боимся делать яркую и запоминающуюся рекламу, поэтому в том числе обращаемся к теме секса: сексуальная реклама притягивает внимание зрителя, она работает, — комментируют в пресс-службе Тинькофф Банка. — Это вовсе не значит, что мы постоянно используем секс в рекламе, последний наш ролик с явным сексуальным подтекстом выходил на ТВ два года назад (речь как раз о рекламе карты ALL Airlines. — Прим. Банки.ру). Мы стараемся выпускать разную рекламу. Чаще всего это продуктовые ролики, когда мы хотим сконцентрировать внимание зрителя на конкретном продукте и его преимуществах, иногда это имиджевые ролики, когда мы рассказываем о наших ценностях и о бренде в целом».

 Одной из последних новинок на поприще рекламы «с клубничкой» стала кампания Локо-Банка с резиденткой Comedy Woman Екатериной Варнавой. В видеороликах нет прямой сексуальной «направленности». Но Варнава сама по себе сексуальная направленность: она уверенно входит во все рейтинги современных секс-символов России, что делает видео Локо-Банка особо притягательными для мужчин.

 «Все мы живем в мире стереотипов. Когда-то сложилось мнение, что банк — это серьезно, консервативно и вообще «деньги любят тишину». Но время идет быстрее, чем разрушаются привычные модели восприятия и поведения. Согласитесь, что еще 10 лет назад никто даже бы и не подумал, что перевести миллион долларов можно с мобильного телефона в два касания. А сейчас уже невозможно представить себе, чтобы розничный банк существовал без мобильных решений. Так и с рекламой. Когда 15 лет назад я начал работать в банковской сфере, мы тоже рисовали на макетах сундуки с золотом, копилки, сейфы и афинские колонны. Для того времени это было актуально. Но с активным развитием банковской розницы (а это как раз период 2003—2007 годов) и резким повышением конкуренции борьба за клиентов перешла в том числе и в рекламно-маркетинговую сферу, — говорит директор по маркетингу Локо-Банка Денис Зверик. — Как раз в эти годы появляются первые нестандартные решения в российской банковской рекламе: Альфа-Банк начинает «говорить с клиентом на одном языке» в 2004 году, СКБ-Банк (в котором я работал в этот период) «рубит капусту» и «посылает бабок» в 2006-м, «Траст» выращивает «финансовых монстров» в 2007-м».

 По мнению Зверика, оценивать сексуальные образы в рекламе банка с точки зрения серьезности-несерьезности нельзя. Просто есть бесспорно работающие рекламные ходы: дети, щеночки, котята, секс, селебрити или что-то на грани фола, что-то раздражающее или удивляющее. Это простая психология. «Поэтому можно сказать, что мы пошли по простому пути, так как в нашей рекламе эксплуатируются две темы одновременно: селебрити — Катя Варнава и ее сексуальность. Моя задача как маркетолога — прежде всего пробиться через огромное информационное давление, которое ежедневно испытывают все люди, и хоть как-то закрепиться в памяти. И такая реклама как раз преследует эти цели и, надо сказать, работает! Пусть многим она кажется безвкусной или «неправильной», но она работает — для меня это самое важное», — говорит он.

 Зверик считает необходимым условием, чтобы реклама обращала на себя внимание, вызывала хоть какую-то эмоцию. Причем даже неважно, позитивную или негативную. Ведь «любая порожденная эмоция повышает шанс того, что рекламу запомнят». По его словам, это правило работает вне зависимости от типа личности: рациональные люди тоже реагируют на яркую или сексуальную рекламу.

 Современные банки не только нечасто выпускают рекламу «с изюминкой», но и комментировать подобные инициативы коллег не спешат. Как выяснилось, секс не так-то просто обсудить с банкирами. Даже с их маркетинговой «частью», которой об этом говорить «сам бог велел». Очень многие банки и банкиры, к которым мы обратились, отказались рассуждать на столь откровенную тему.

 «Начиная с 90-х у наших соотечественников формировался вполне обоснованный страх потери своих сбережений. Поэтому с психологической точки зрения банк для клиента в первую очередь должен быть надежным, ведь он доверяет ему чуть ли не самое сокровенное — свои деньги. Поэтому солидные финансовые организации прибегают к проверенным классическим рекламным ходам, — говорит член совета директоров банка «Авангард» Марина Мелия. — Реклама с сексуальным подтекстом, безусловно, может быть эффективной. Она подталкивает нас к моментальной реакции «хочу», идущей из нашего подсознания. И конечно, многие это используют для привлечения клиентов».

 Тем не менее Мелия предупреждает: обычно за такой рекламой кроется предложение с довольно сомнительными условиями для клиента, которые написаны мелким шрифтом.

 С коллегой согласен председатель правления Риабанка Борис Липкин.

 «Банк — это прежде всего вопрос доверия. Люди размещают там свои кровные накопления или обслуживают свой бизнес, дело своей жизни. И то, что банк должен быть консервативным и по форме, и по содержанию, — это многовековая традиция. А если он допускает фривольные образы, месседжи — какое к нему может быть доверие?» — рассуждает Липкин.

 Как такая реклама воздействует на людей, не отпугивает ли их от банка, который в бытовом сознании ассоциируется с чем-то надежным, скучным, чопорным, предсказуемым?

 По мнению Ивана Ждакаева, подобная реклама рассчитана на молодых, которые обращают меньше внимания на надежность банка, но ценят простоту использования продукта и быстрое обслуживание: «Банки, играющие на этом поле, не боятся отпугнуть консервативную аудиторию старшего возраста. Просто потому, что, как правило, это не их целевая аудитория».

 По мнению психолога Ольги Юрковской, сексуальная реклама банков действует на две категории людей: на юных потребителей, которых привлекает, что это ролик про секс, и на людей интеллектуально развитых, которые воспринимают юмор как стеб над глупой молодежью. И в результате у них возникает интеллектуальная общность с банком.

 «Секс, действительно, лучше продает товар, как и любая реклама, сделанная так, чтобы мы могли ассоциировать себя с героями рекламного ролика. Задача такой рекламы — захватить внимание потребителя на как можно большее время. Никто не ожидает, что от одного ролика человек сразу поменяет банк», — замечает Юрковская.

 Психиатр Владимир Вильянов полагает, что секс вообще не самая благодарная почва для рекламы. «Все усилия рекламщиков направлены на то, чтобы найти универсальный «ключ» к системе потребностей людей, чтобы цепляло всех. Это невозможно. Чем сложнее функция, тем она индивидуальнее, — говорит эксперт. — Воздействие на сексуальные зоны восприятия имеет тот же эффект, что и употребление наркотика. Первая реакция самая сильная, затем она ослабевает и требуется более сильный стимул. Это связано с быстрой адаптацией дофаминовых и опиатных рецепторов. Это значит, что сексуальная банковская реклама будет иметь эффект очень короткое время, затем ее надо менять».

 По мнению Вильянова, ту же кока-колу можно «вдалбливать» одним и тем же слоганом десятилетия. И это будет работать. А включение сексуального стимула в рекламу банковских услуг делает ее неэффективной уже через неделю: она начинает восприниматься как избыточная информация и только раздражает. «Так что сексуальная банковская реклама если и имеет право на жизнь, то в довольно узком диапазоне, ориентированном на кратковременное и даже одноразовое применение», — заключает эксперт.

ЕЦБ СОХРАНИЛ БАЗОВУЮ СТАВКУ НА РЕКОРДНО НИЗКОМ УРОВНЕ

9.06.2017

Европейский центральный банк (ЕЦБ) сохранил базовую ставку на рекордно низком уровне 0 процентов. Соответствующее решение принято по итогам заседания совета управляющих ЕЦБ, сообщается на сайте финансового регулятора.

 Ставка по депозитам сохранена на уровне минус 0,4 процента, маржинальная ставка осталась на отметке 0,25 процента. Решение ЕЦБ о сохранении нулевой процентной ставки было ожидаемым. Накануне именно такое развитие событий предсказывали аналитики.

 На московской бирже рубль отреагировал небольшим снижением к евро в пределах 10 копеек.

«ДАЙДЖЕСТ ВКЛАДЧИКА» © подготовлен для Вас АНО «ЦЕНТР ЗАЩИТЫ ВКЛАДЧИКОВ И ИНВЕСТОРОВ» по собственным материалам, публикациям СМИ и Интернета. Если у Вас появились вопросы или есть проблемы с обслуживающим банком, обращайтесь в наш Центр по тел.: 8-(800)-500-6327, по электронной почте [email protected] или на сайт www.zvi2015.ru. Будем рады любой полезной информации, связанной с вкладчиками и банками, возможно, из Вашего личного опыта. Мы заинтересованы в сотрудничестве с журналистами и экспертами по банковской тематике, а так же с представителями банковского сообщества, властных структур, и правоохранительных органов. Информацию можно прислать на e-mail: [email protected]. Мы надеемся, что наш дайджест Вас заинтересует. Кроме того, Вы можете оформить бесплатную подписку на дайджест в формате .doc в разделе «Новости» (http://www.zvi2015.ru/news/list), кликнув на кнопку «Подписка на новости». При перепечатке или цитировании ссылка на дайджест или на его материалы приветствуется.